Investování

Dividendové akcie Warrena Buffetta s nejvyšším výnosem

Warren Buffett, generální ředitel společnosti Berkshire Hathaway (NYSE:BRK.A)(NYSE:BRK.B), je ve třídě sám pro sebe, pokud jde o investování. Od té doby, co v polovině 60. let převzal kormidlo v Berkshire Hathaway, dodal průměrný roční výnos 20 % pro držitele jejích akcií třídy A . V souhrnu mluvíme o nominálním zisku více než 2 800 000 % a také o vytvoření hodnoty pro investory přesahující 500 miliard USD.

jaké akcie vyplácejí dividendy na robinhood

Zatímco tam jsou řadu faktorů které z Buffetta udělaly investiční legendu, možná nejvíce přehlíženým důvodem, proč je tak úspěšný, jsou dividendové akcie. Oracle of Omaha absolutně miluje značkové, časem prověřené společnosti, které neustále vyplácejí dividendy. Jen v letošním roce se očekává, že Berkshire inkasuje více než 4,3 miliardy dolarů na příjmech z dividend.

Ačkoli více než polovina ze čtyř desítek akcií držených Berkshire Hathaway vyplácí dividendu, následující tři společnosti jsou akciemi Buffetta s nejvyšším výnosem.





Podnikatel rychle počítá hromadu peněz v rukou.

Zdroj obrázků: Getty Images.

Chevron: výtěžek 4,9 %.

Warren Buffett a jeho investiční tým nakoupili ve čtvrtém čtvrtletí roku 2020 několik nových akcií do portfolia Berkshire, ale žádná se nemůže pochlubit vyšším dividendovým výnosem než ropný a plynárenský gigant. Chevron (NYSE:CVX). I když inflace stoupá, téměř 5% výnos, který akcionáři dostávají, jim přináší výnos v reálných penězích.



Co je na Chevronu zajímavé, je obezřetně řízená rozvaha společnosti. Zatímco většina ropných společností se během pandemie ocitla v nadměrném zadlužení, přiměřeně nízký poměr dluhu k vlastnímu kapitálu Chevron ve výši 34 % mu poskytl mnohem větší finanční volnost než jeho protějšky. Očividně není na škodu, že Chevron pamatuje i na své kapitálové výdaje. V roce 2021 investuje 14 miliard dolarů, což je pokles z předpandemické prognózy 19 miliard dolarů na 22 miliard dolarů ročně v letech 2021 až 2024.

Integrovaná struktura provozního modelu Chevron také zajišťuje, že je do jisté míry zajištěn proti nevyhnutelným poklesům. I když bude vždy generovat větší zisky z těžebních operací, petrochemické závody a rafinerie společnosti jí pomáhají zajistit se proti poklesu cen ropy (nižší ceny ropy mají tendenci zvyšovat spotřebitelskou poptávku po benzinových produktech).

Chevron by měl těžit z vyšších cen ropy, protože se americké a globální ekonomiky zotavují z pandemických minim. Pak zase společnost také musí myslet na investice do obnovitelné energie v určitém okamžiku v budoucnu, což by nakonec mohlo zatížit růst dividend.



co se stane s vašimi 401k, když odejdete ze zaměstnání
Laboratorní technik pomocí pipety k naplnění řady zkumavek kapalinou.

Zdroj obrázků: Getty Images.

AbbVie: 4,5% výtěžek

Ačkoli zdravotnické společnosti nejsou typicky známé svými dividendami, farmaceutické akcie bývají jedinou výjimkou. Značkový drogový gigant AbbVie (NYSE:ABBV), který byl poprvé přidán do portfolia Berkshire ve třetím čtvrtletí roku 2020, se aktuálně pyšní šťavnatým ročním výnosem 4,5 %.

Investoři nebudou muset pátrat hluboko, aby zjistili, co pohání cash flow společnosti AbbVie a její špičkový výnos. Protizánětlivý lék Humira, který má v USA 10 schválených indikací, je podle ročního prodeje nejprodávanějším lékem na světě. Jen za první čtvrtletí roku 2021 přinesla Humira celosvětově téměř 4,9 miliardy dolarů, což znamená, že letos dosáhne tržeb téměř 20 miliard dolarů. Jako značkový lék s vysokými maržemi a značnou cenovou silou byla Humira dojnou krávou, která vedla cestu k vynikající dividendě AbbVie.

Špatnou zprávou je, že Humira začne čelit biosimilární konkurenci v USA v roce 2023. Přestože prodeje nespadnou ze skály, očekává se pokles. V důsledku toho AbbVie podniká kroky k zajištění dlouhodobého růstu a pokračování své dividendy.

Největší kroky, které společnost AbbVie dosud učinila, je hotovostní akvizice společnosti Allergan v roce 2020 , která přidala do svého portfolia novou řadu terapeutik a výsledkem bude více než 2 miliardy dolarů v nákladových synergiích. Zejména tato dohoda přinesla botox do foldu.

Botox má jak neurovědy, tak estetické aplikace. V prvním čtvrtletí se celkové tržby za botox dostaly těsně nad 1 miliardu dolarů, přičemž tržby za estetický botox celosvětově vzrostly o 45 %. AbbVie více než pravděpodobně zůstane dojnou krávou v nadcházejících letech.

Čtyřčlenná rodina sedí na gauči a každý z nich pracuje s bezdrátovým zařízením.

Zdroj obrázků: Getty Images.

Verizon Communications: 4,4% výtěžek

Ve skutečném mrknutí oka (šest měsíců), telekomunikační gigant Verizon ( NYSE:VZ )se stala šestým největším holdingem Berkshire Hathaway. Pokud vás zajímá, proč Buffett a jeho tým najednou získali 158,8 milionů akcií společnosti Verizon, nehledejte nic jiného než její výnos 4,4 %. Vzhledem k nízké volatilitě jejích akcií a výnosu, který převyšuje inflaci, je Verizon chytrým místem pro hotovost Berkshire.

Není pochyb o tom, že společnost Verizon provozuje to, co lze přesně nazvat „nudným“ podnikem. Nudné podniky jsou však často velmi ziskové a Verizon je na pokraji rozpoznání mírného organického růstu ze dvou katalyzátorů.

je cciv dobrá akcie ke koupi

Pro začátek bude Verizon těžit ze zavedení infrastruktury 5G. Přestože modernizace bezdrátové infrastruktury nebude levná nebo neproběhne přes noc, vyplatí se to. Uplynulo deset let od posledního zlepšení rychlosti bezdrátového stahování, což naznačuje, že dojde k několikaletému cyklu upgradu technologie. Vzhledem k tomu, že bezdrátový segment společnosti Verizon generuje nejšťavnatější marže ze spotřeby dat, přechod na 5G by měl být organickým boomem.

Za druhé, investice do středopásmového spektra by společnosti Verizon umožnily rozšířit pevné bezdrátové širokopásmové připojení až na 30 milionů domácností do roku 2023. Stačí říci, Výplata Verizonu je skálopevná .



^